Parabolisk

Beskrivning:

Parabolic har utvecklats av J. Welles Wilder och är en tids-/prisbaserad modell för automatisk placering av medföljande (trailing) stopp. Stopparna beräknas utifrån både tid och pris.

Syftet med Parabolic-modellen är att ge lite utrymme för kursrörelser under den inledande fasen, samtidigt som stop-loss-nivåerna gradvis skärps ju längre tiden går. Kursen måste alltså stiga kraftigt hela tiden för att du ska kunna behålla aktien.

Ursprungligen var modellen avsedd att automatiskt kunna omvandla en position från lång till kort.
MEN, eftersom Parabolic är en trendföljande modell kan zigzaggande konsolideringsperioder visa sig kostsamma, eftersom vinsten mycket väl kan understiga courtagekostnaderna.
För att rensa bort signalerna i en sidledes marknad kan du kombinera Parabolic med en trendindikator (Wilder rekommenderar ADX) och endast ta positioner som ligger i trendens riktning. Om du använder Parabolic på detta sätt ska du inte gå in i en motsatt position när du tvingas ut ur affären.

Wilder själv rekommenderar att man först fastställer trendens riktning och sedan endast handlar i samma riktning.

I början av positionen tillåter modellen en viss kursvariation. Allteftersom tiden går och kursen utvecklas tillåts allt mindre kursvariation genom att det medföljande (trailing) stoppet hela tiden flyttas uppåt, så att avståndet mellan kursen och stoppet blir mindre och mindre. Det krävs alltså en ganska stark kursutveckling för att du ska kunna behålla din position under en längre tid.

Tolkning:

Formeln för Parabolic är ganska komplicerad, medan tolkningen är ganska enkel.
Linjen under kursen är den medföljande (trailing) stoppnivån för ett köp.
Linjen ovanför kursen är den medföljande (trailing) stoppnivån för blankning.

Så snart den paraboliska kurvan når kursen avslutas affären.

Tidiga tecken på en optimal utgångspunkt kan upptäckas genom att studera förändringstakten i avståndet mellan kursen och den paraboliska kurvan. Ofta indikerar 2–3 på varandra följande staplar med minskande avstånd till kurvan att en tillräcklig försvagning av den rådande trenden har inträtt och positionen avslutas innan kursen faktiskt når den paraboliska kurvan.

Inställningar:

Startvärde = den ursprungliga paraboliska faktorn.
Denna faktor anger hur mycket över eller under kurskurvan den paraboliska faktorn ska ligga när den övergår från köp till försäljning.
Maxvärde = den maximala paraboliska faktorn.
Ökning = tillväxthastigheten för den paraboliska faktorn:
Tillväxtvärdet visar hur snabbt den paraboliska kurvan växer i förhållande till kurskurvan. En låg tillväxtfaktor innebär en flackare parabolisk kurva och färre (men kanske säkrare) signaler. Normalt används värden mellan 0,01 och 0,2.