Standardavvik (volatilitet)

Beskrivelse:

Hovedtanken er at markedet når bunnen ved panikksalg, hvoretter en oppadgående bevegelse setter inn. Dette kan man måle ved hjelp av standardavviket.

Standardavvik er et statistisk begrep som gir oss en god indikasjon på volatiliteten i en aksje.
Det måler hvor mye kursen avviker fra gjennomsnittskursen. Jo større avvik sluttkursen har fra gjennomsnittskursen, desto høyere er volatiliteten, og omvendt. Ofte beregnes standardavviket over 20 dager, da dette representerer en vanlig måned.

Tolkning:

Volatilitet har flere bruksområder.

For det første: Storleken (hög, låg) på volatiliteten kan brukes for å bestämma om en aktie skal velges eller intet. Låg volatilitet i en aktie antyder att aktien har evnen att holde seg vid sin underliggande trend medan en høy volatilitet antyder att aktien har evnen att sticka iväg från sin underliggande trend, åt båda hållen, så att det till slut inte finnes noen trend å følge i det korte perspektivet. Høy risiko altså. På så måte kan man avgjøre om en aktie skal vurderes som kort eller lang investering innenfor man stiger i den.

For det andre: Når en aksje tycks har fastnat innenfor et visst område av volatilitet og sedan bryter ut ur området oppåt, kan det betyda at trenden kommer til å vända. Om bryterne er nede kan det betyde at antallet og størrelsen på de kortsiktige svängningene, kommer å reduseres, mens den trenden etablerer seg hos handlerne.

For det tredje: Å kjenne igjen cykler i volatiliteten, kan være nyttig for å finne passende tidpunkter når et utbrudd kan forventes. Mange aksjer har cykler med en høy grad av regelbundenhet. Når det gjelder volatilitet, så har en tendens til å fortsette i samme retning som vendingen startet.

Sluttlig: Volatilitet kan brukes for å beregne det teoretiske verdien på alternativer.

Volatilitetsmodellen i Vikingen

Denne modellen viser den årlige historiske volatiliteten i løpet av «Period»-periodene.

Volatilitet måler endringer i kursens svingninger. Det er et gjennomsnitt av de absolutte endringene.
Med volatilitetsmodellen er det mulig å beregne størrelsen på de små svingningene i kursen.

Bruk denne modellen til å spore unormalt store kurssvingninger for et objekt.
Volatilitetsmodellen kan også brukes til å danne seg et inntrykk av de svært kortsiktige svingningene.